Die Kreditlandschaft im Februar

Stärker als die Finanzmärkte standen auch im Januar 2021 die Themen Corona und Impfstoffe im Fokus der Medien. Zugegeben, auch in der Vergangenheit zeigte sich der Januar als eher ruhiger Monat in Bezug auf Zinsen, Kredite und Finanzierungen. Bei Baudarlehen zieht es im Dezember üblicherweise noch einmal an, wenn aus Steuergründen noch rasch eine Immobilie erworben wird, Konsumentenkredite werden hinsichtlich der Weihnachtseinkäufe im November nachgefragt. Trotzdem gab es im Januar zwei, drei kleinere Neuigkeiten, die auch noch im Februar gelten. Was ist sonst noch für den Februar zu beachten?

Zinserhöhung und Zinsrabatt bei ING Baufinanzierung

Bleiben wir gleich beim Thema Baugeld. Die ING hat ein wenig an der Zinsschraube gedreht. Um bis zu neun Basispunkte ging es bei der ING Baufinanzierung nach oben.

Im repräsentativen Beispiel, welches angibt, wie hoch der Zins ausfällt, den mindestens zwei Drittel der Kunden bezahlen müssen, stiegt der gebundene Sollzins von 1,04 Prozent auf 1,05 Prozent. Der effektive Jahreszins verteuerte sich von 1,07 Prozent auf 1,08 Prozent. Zwischenfinanzierungen sind von der Zinsanpassung nicht betroffen.

Im Gegensatz zu Zinsen für Autokredite oder klassischen Ratenkrediten unterliegen die Konditionen beim Baugeld häufigen Änderungen, nicht nur bei der ING Baufinanzierung. Vor diesem Hintergrund beleuchten wir in unserem Monatsrückblick auch nicht jede Zinsänderung und empfehlen stattdessen bei konkretem Finanzierungswunsch, täglich die aktuelle Übersicht zu nutzen.

In unserem ING Test hat sich die Anpassung bei der Gesamtnote nicht niedergeschlagen, diese bleibt bei 4,14 von maximal 5,00 möglichen Sternen. Die Bewertung in der Kategorie Zinsen rutschte von 4,61 auf 4,60 von fünf möglichen Sternen ab. Damit zählt die ING Baufinanzierung aber immer noch zu den drei besten Angeboten bei der Suche nach unseren Testsiegern.

Trotz Zinserhöhung auf der einen Seite bietet die ING auf der andren Seite aber auch derzeit einen Zinsrabatt für ihre Baufinanzierung an. Altbekannt sind bei der Direktbank regional abhängige Zinsabschläge und aktuell bieten die Frankfurter eine neue Rabattaktion. Für Darlehen ab einem Volumen von 300.000 Euro gibt es einen Zinsnachlass von 0,1 Prozent. Die Aktion gilt für Neufinanzierungen inklusive Anschlussfinanzierungen. Ausgenommen sind allerdings Prolongationen und Forward-Darlehen.

Neu in unserem Kreditvergleich: Der P2P-Kredit von Younited Credit

Younited Credit mit Hauptsitz in Paris agiert als FinTech und bietet Konsumentenkredite auf der Basis von Krediten von Privat an Privat. Das heißt, dass das geliehene Geld von privaten oder gewerblichen Investoren kommt und nicht von einer klassischen Bank. Das hat insbesondere den Vorteil, dass hier auch diejenigen fündig werden können, die bei einer Bank bereits eine Absage erhalten haben.

Interessenten können Darlehen mit Volumen zwischen 1.000 Euro und 50.000 Euro anfragen. Die Laufzeiten bewegen sich zwischen 12 Monaten und 84 Monaten, die Zinsen sind bonitäts- und laufzeitabhängig. Stand 4. Februar 2021 bewegt sich der effektive Jahreszins zwischen 1,49 Prozent und 11,69 Prozent. Das Beispiel für den Zweidrittelzins liest sich wie folgt:

• Nettodarlehensbetrag: 20.000 €
• Laufzeit: 84 Monate
• Sollzins p.a.: 4,52%
• Effektivzins p.a.: 5,48%
• Monatliche Rate: 278,19 €
• Gesamtsumme: 23.367,90 €

Genutzt werden kann der Younited Credit P2P-Kredit für alle möglichen Zwecke, für private und geschäftliche Finanzierungen sowie für Umschuldungen. Auch Freiberufler können entsprechend einen Kredit bekommen, aber keine Gewerbetreibende. Bei Autokrediten bietet Younited Credit eine Besonderheit: Der Kreditnehmer muss den Fahrzeugschein nicht einreichen.

Sondertilgungen sind im Rahmen der Kreditrückzahlung jederzeit kostenfrei möglich, Ratenstundungen dagegen nicht. Eine eventuelle Darlehenszusage erfolgt bei Younited Credit innerhalb von 24 Stunden. Allerdings müssen sich dann noch die Geldgeber finden.

Notleidende Kredite – Experten rechnen mit Pleitewelle

Die Europäische Zentralbank (EZB) hat jetzt die Zahlen aus dem dritten Quartal 2020 zu notleidenden Krediten in der Eurozone veröffentlicht. (1) Trotz Corona sieht es auf den ersten Blick recht entspannt aus. Eine andere Wahrnehmung sagt, dass es gerade wegen Corona so entspannt aussieht. Ratenpausen zögern nämlich die Zahlungsunfähigkeit der Unternehmen einfach nur nach hinten hinaus, anstatt sie zu bekämpfen.

In den Augen von Raimund Röseler, Leiter der Bankenaufsicht und Exekutivdirektor der BaFin, hielt den Banken vor, zu blauäugig mit der Situation umzugehen. Die gleiche Problematik sieht auch der Chef der EZB-Bankenaufsicht, Andrea Enria. Er rät weiter massiv zu Dividendenstopps und extremer Zurückhaltung bei der Zahlung von Boni. Im Jahr 2020 hatten die europäischen Banken rund 500 Milliarden Euro an zweifelhaften Forderungen in ihren Büchern. Die Bankenaufseher befürchten im Zuge der Corona-Krise einen Anstieg auf 1,4 Billionen Euro. In Brüssel und in Frankfurt denkt man bereits wieder über staatliche Stützungsmaßnahmen für den Finanzsektor nach. (2)

Die Bundesbank hatte die Zahlen für die deutschen Banken noch einmal differenzierter aufgelistet. So droht eine Vervierfachung der notleidenden Kredite auf rund 13 Milliarden Euro oder 0,8 Prozent des Kreditbestandes. Die Flugzeugfinanzierung macht zurzeit ein Volumen von 15 Milliarden Euro aus und liegt hauptsächlich bei Regionalbanken. Bei der DEKA, der Fondsgesellschaft der Sparkassen, beträgt das Volumen notleidender Flugzeugfinanzierung knapp acht Prozent, zu viel.(3)

Zinsentwicklung im Januar

Auch wenn der Januar im Kreditgeschäft ein vergleichsweise ruhiger Monat ist, lohnt sich doch ein Blick auf die Zinsen in den wichtigsten Kreditsegmenten Ratenkredit, Autokredit und Baufinanzierung. Denn egal in welchem Monat, während Banken vor allem mit niedrigen Einstiegszinsen für ihre Kredite werben, muss die Mehrheit der Kunden in der Regel einen deutlich höheren Zins zahlen, abhängig von der Laufzeit, der Kreditsumme und der eigenen Bonität. Wie hoch der Zins für die Mehrheit der Kunden ausfallen kann, verrät der Zweidrittelzins im repräsentativen Beispiel.

Aus diesem Grund zeigen wir mithilfe der folgenden Diagramme die Entwicklung der Werbe- und Zweidrittelzinsen auf. Berücksichtigt werden die durchschnittlichen Zinsen aller Anbieter, die sich zum jeweiligen Zeitpunkt in unseren Kreditvergleichen befunden haben. Die Beobachtungen können außerdem Aufschluss darüber geben, wie sich die Zinsen in naher Zukunft weiterentwickeln könnten.

Ratenkredite

Die Gegenüberstellung belegt einmal mehr, dass der Blick auf den Zweidrittelzins manche Enttäuschung ersparen könnte. Bis auf die Deutsche Skatbank ist nämlich kein Unternehmen mit den billigsten Werbezinsen auch unter den Top Fünf der besten Zweidrittelzinsen zu finden.

Beste Effektivzinsen		Beste 2/3-Effektivzinsen
Anbieter	Zins p.a	Anbieter	Zins p.a.
smava	-5,00%	Deutsche Skatbank	2,43%
OFINA	-0,40%	PSD Bank	2,59%
Verivox	0,00%	BBBank, 1822direkt	2,99%
Deutsche Skatbank	0,97%	DKB	3,19%
Commerzbank	0,99%	SKG Bank	3,29%

Autokredite

Bei den Autokrediten schafften es immerhin schon zwei Anbieter aus den Top 5 der niedrigsten Werbezinsen auch unter die Top 5 der niedrigsten Zweidrittelzinsen. Bei allen anderen Anbietern bekommt die Mehrheit der Kunden nicht den Zins, der ihnen in der Werbung aufgezeigt wird.

Beste Effektivzinsen		Beste 2/3-Effektivzinsen
Anbieter	Zins p.a	Anbieter	Zins p.a.
OFINA	-0,40%	ING	2,39%
Verivox	0,00%	SWK Bank	2,69%
smava	0,68%	DSL Bank	2,85%
Bank of Scotland	1,48%	Bank of Scotland	2,99%
Postbank	1,55%	Postbank	3,49%

Baufinanzierung

Bei den Baufinanzierungen zeigt sich ein deutlich besseres Bild. Viele der Anbieter mit den niedrigsten Werbezinsen findet sich auch unter den Top 5 der niedrigsten Zweidrittelzinsen. Dazu zählen CE-Baufinanz, Dr. Klein und creditweb. Diese drei halten bezogen auf die Zinsen, was sie versprechen.

Beste Effektivzinsen		Beste 2/3-Effektivzinsen
Anbieter	Zins p.a	Anbieter	Zins p.a.
CE-Baufinanz	0,17%	creditweb	0,29%
immo-finanzcheck	0,22%	DTW	0,32%
Interhyp, comdirect	0,25%	CE-Baufinanz	0,36%
Dr. Klein	0,26%	Dr. Klein	0,41%
creditweb	0,28%	BBBank	0,54%

Firmenkredite

Wie in jedem Monat bilden die Firmenkredite wieder den Abschluss unseres Monatsrückblicks. Basis ist wie üblich der Barkow Consulting Corporate Credit Index (4). Nachdem es im Dezember zu einer kleinen Verteuerung bei Gewerbekrediten kam, gaben diese zu Beginn des neuen Jahres nach. Ende Januar hat sich der Index aber wieder auf den letzten Dezember-Wert von 1,39 eingependelt. Für den Februar muss das aber keine schlechten Ausmaße annehmen. Bei Betrachtung des dargestellten Zeitraums von Oktober 2020 bis Januar 2021 gab es regelmäßig kleinere Zinsschwankungen bei einem ansonsten durchschnittlich gesehen recht konstantem Niveau. Das drastischer Zinsanstieg im Februar scheint daher unwahrscheinlich.

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Quellen und weiterführende Links

(1) EZB – Supervisory Banking Statistics, Third quarter 2020
(2) FAZ – Banken droht Welle von Kreditausfällen
(3) SZ – Näher an die Klippe
(4) Barkow Consulting – Barkow Consulting Corporate Credit Index bei 1,39%